“Tugas kami adalah memastikan kepercayaan terhadap mata uang kami. Inilah sebabnya kita harus memastikan bahwa euro siap menghadapi era digital.” Dengan kata-kata tersebut, Presiden ECB Christine Lagarde menekankan pentingnya euro digital pada awal Oktober. Topiknya tampak serius baginya. Dalam jabatannya sebelumnya sebagai pimpinan IMF, Lagarde berulang kali berbicara sangat positif tentang mata uang digital.

“Fakta bahwa ECB mengatasi masalah ini dan mendiskusikan euro digital secara publik pada dasarnya baik. Secara umum, saya tidak senang dengan hasilnya,” kata Philipp Sandner dalam sebuah wawancara dengan Business Insider di Sekolah Keuangan dan Manajemen Frankfurt dan merupakan anggota Dewan Fintech Kementerian Keuangan Federal.

Apalagi jika kita melihat China, Eropa sudah tertinggal jauh dalam pengembangan mata uang digital. “Uji coba yang tepat sudah dilakukan di Tiongkok dengan mata uang digital dan negara ini ingin meningkatkan kecepatan pembangunan lebih jauh lagi,” kata Sandner. “ECB hanya pada tahap mengambil stok dan membentuk opini mengenai masalah ini.”

Sebenarnya ECB baru-baru ini bertanya kepada publik menurut pendapat Anda. Baik perorangan maupun asosiasi atau institusi akademis menjadi sasarannya. ECB tidak bermaksud untuk mempublikasikan keputusannya mengenai apakah akan memulai proyek pencocokan hingga sekitar pertengahan tahun 2021.

Swedia sudah maju dengan E-Krona

Tidak perlu melihat ke Asia. Swedia, sebuah negara di mana warganya biasanya membayar sedikit uang tunai, juga telah membuat kemajuan lebih lanjut dalam perencanaan “E-Krona”.

Luciano Somoza dari Italia meneliti bidang “uang digital” di Institut Keuangan Swiss dan juga merujuk pada bank sentral Swedia dalam wawancara. Penelitian mereka di bidang “Mata Uang Digital Bank Sentral” (CBDC) sudah sangat maju.

“Bank sentral menyimpulkan bahwa masyarakat semakin sedikit menggunakan uang tunai dan kita mungkin berakhir dalam perekonomian tanpa uang tunai,” kata Somoza. Skenario bermasalah yang bahkan bisa berarti akhir dari bank komersial. Berbeda dengan uang elektronik yang kita miliki saat ini di rekening kita, uang bank sentral digital disediakan langsung oleh bank sentral.

Artinya: Dengan euro digital, warga negara akan memiliki akses langsung ke uang bank sentral. Anda tidak lagi memerlukan rekening di bank lain. “Tetapi pada tahun 2008 menjadi jelas bahwa masyarakat menginginkan uang tunai ketika terjadi krisis yang serius. Mereka mengantri di ATM karena itulah satu-satunya metode pembayaran yang selalu dapat mereka gunakan – apa pun yang terjadi,” kata Somoza.

ECB: “Eurosystem akan terus mengeluarkan uang tunai”

Mungkin untuk mencegah timbulnya ketakutan ini, ECB secara langsung menekankan bahwa euro digital akan menjadi pelengkap uang tunai dan bukan pengganti. “Bagaimanapun, Eurosystem akan terus mengeluarkan uang tunai,” kata bank sentral. Philipp Sandner juga menjelaskan: “Sebaliknya, kedua varian akan ada secara paralel, namun ECB hanya akan mencetak sebagian dari total uang beredar secara fisik – sebagian lagi secara digital. Namun skenario ini mungkin hanya akan terjadi dalam beberapa tahun, Sandner memperkirakan tidak.” ini akan terjadi paling cepat pada tahun 2026.

Hal ini tidak menjadi masalah bagi warga. Bagi mereka, euro digital tidak akan mengubah apa pun dalam praktiknya. Pembayaran sudah diproses secara digital saat ini, meskipun menggunakan uang digital di rekening bank dan bukan uang bank sentral langsung. Kami tidak menyadari apa yang terjadi di latar belakang setelah kami memberi otorisasi pada ponsel kami untuk membayar di kasir.

Penundaan ini memberikan dampak yang lebih serius pada industri ini. “Perusahaan akan segera membutuhkan opsi ‘model bisnis bayar per penggunaan’ dan hal ini tidak hanya akan terjadi dalam beberapa tahun mendatang,” tegas Sandner. “Ide-ide seperti itu membutuhkan banyak latar belakang TI dan dapat diimplementasikan dengan bijaksana, terutama dengan euro di blockchain,” jelasnya lebih lanjut.

Keuntungan model bisnis ini dapat dijelaskan dengan cepat: perusahaan hanya membayar layanan yang diberikan, misalnya untuk mesin besar. Dengan cara ini, Anda tidak perlu membeli keseluruhan sistem berskala besar, namun perusahaan yang berbeda menggunakan mesin yang sama. Masalahnya: Tanpa euro digital, seluruh proses, termasuk akuntansi, tidak dapat dipetakan ke dalam blockchain.

Bank komersial mengembangkan solusi untuk industri

Apalagi krisis Corona saat ini sekali lagi memperjelas bagaimana perusahaan dan lembaga publik enggan melakukan investasi besar di masa yang tidak pasti. Yang Austria Menurut “Süddeutsche Zeitung” milik pabrikan traktor Lindner salah satu perusahaan pertama yang memproses pembayaran menggunakan teknologi blockchain.

Berkat telematika, setiap penggunaan traktor Lindner dicatat: Berapa lama perusahaan mana yang menggunakan traktor tersebut untuk tujuan apa? Perusahaan menerima semua data ini dan dapat secara otomatis memproses pembayaran mesin-ke-mesin untuk layanan yang diberikan. “Beberapa bank komersial telah mengembangkan solusi untuk tahun-tahun mendatang dan proyek pertama sedang dilaksanakan,” kata Sandner, mengomentari inisiatif tersebut. Artinya: Bahkan tanpa euro digital dari bank sentral, industri dapat menggunakan solusi ini dari bank komersial.

Namun: Visi Eropa yang berdaulat memerlukan mata uang digital yang dikeluarkan oleh bank sentral. “Dengan cara ini, data pembayaran bisa lebih terlindungi, tetap berada di Eropa dan mendorong penyedia kartu kredit keluar dari AS. Namun perjalanan masih panjang untuk mencapai hal tersebut,” kata Sandner.

Perjalanan masih panjang, namun jika tercapai, hal ini juga bisa menjadi alat kebijakan moneter yang kuat, tegas Luciano Somoza dari Swiss Finance Institute. “Jika setiap warga negara memiliki rekening bank sentral, bank sentral dapat menggunakannya untuk mempengaruhi keputusan konsumsi dan tabungan – dengan membayar atau membebankan bunga pada saldo,” jelasnya.

Komisi UE Mengatur Cryptocurrency pada Tahap Awal

Ini akan menjadi masalah peraturan di masa depan mengenai apakah dan sejauh mana biaya bunga langsung pada mata uang digital akan diperbolehkan. Komisi UE sudah melanjutkan regulasi mata uang kripto secara keseluruhan. Pada akhir September, mereka menetapkan kerangka kerja untuk mata uang digital dengan Peraturan Pasar Aset Kripto (MiCa) untuk mengurangi risiko pada pasar keuangan.

“Skala Facebook secara alami memunculkan dorongan untuk mengatur wilayah tersebut dengan ketat, meskipun luasnya masih relatif kecil,” kata Philipp Sandner. “Mungkin Komisi juga mengharapkan pertumbuhan yang kuat di sektor kripto.”

Faktanya, Komisi menyebutkan dalam proposalnya bahwa penyedia yang disebut stablecoin, yaitu metode pembayaran digital dengan nilai terjamin, diizinkan untuk menyediakan layanan mereka di seluruh UE. Namun, untuk melakukan hal tersebut, mereka memerlukan kantor pusat fisik di UE – yang jelas mengacu pada Facebook dan mata uang kripto Libra. Namun usulan Komisi tersebut masih perlu disetujui oleh negara-negara anggota UE dan Parlemen Eropa. Jadi mungkin diperlukan waktu beberapa tahun sebelum implementasi.

Omong-omong, Bitcoin, mungkin mata uang kripto paling terkenal dalam beberapa tahun terakhir, juga berada di bawah regulasi MiCa. Bitcoin mendapat perhatian terutama karena fluktuasi nilainya yang kuat, yang membuat beberapa spekulan menjadi sangat kaya, namun juga menyebabkan orang lain kehilangan banyak uang.

Berbeda dengan Bitcoin and Co.: E-Euro tidak akan berfluktuasi nilainya

Namun, kekhawatiran mengenai volatilitas ini tidak dapat dibenarkan dengan euro digital. “Nilai euro digital tidak akan berfluktuasi, seperti yang sering terjadi pada mata uang kripto lainnya,” jelas Sandner. “Sebaliknya, ini sebanding dengan euro di dompet Anda, hanya dipetakan secara digital – mungkin pada sistem blockchain.”

Sebagian dari uang itu akan ada di rekening mulai sekarang di masa depan, sementara sebagian kecil akan menemani kita setiap hari dalam bentuk uang kertas dan koin. Sekilas, hal ini bukanlah perubahan besar bagi individu. Namun di balik itu, e-Euro akan menjadi titik balik yang berdampak besar terhadap bank, perusahaan, dan proses pembayaran.

Oleh karena itu, Luciano Samoza “sangat terkejut” dengan survei publik ECB. Adalah hal yang sehat untuk memulai diskusi publik sebelum bank sentral mengambil keputusan mengenai masalah penting ini.