Dua minggu sebelum IPO, pengecer furnitur online ini memberikan gambaran sekilas tentang bagian-bagian neraca: kerugian besar masih tercatat.
Pengecer furnitur Home24 memberikan rincian rencana IPO. Perusahaan ingin mencapai harga antara 19,50 dan 24,50 euro per saham di Frankfurt/Main pada 15 Juni. Hal ini terlihat dari prospektus pasar saham yang diterbitkan perseroan sepanjang lebih dari 200 halaman.
Para pemegang saham, termasuk Rocket Internet dengan 41,22 persen sahamnya di perusahaan tersebut, ingin menghasilkan setidaknya 150 juta euro dari IPO. Terakhir Jumlahnya diasumsikan antara 150 dan 200 juta euro. Perusahaan investasi Swedia Kinnevik adalah pemegang saham terbesar kedua, dengan 16,84 persen, sedangkan dana Vanguard memiliki 6,6 persen saham Home24.
Menurut brosur, Home24 memiliki 1,1 juta pelanggan aktif, meningkat 8,5 persen dalam perbandingan dua tahun. Tahun lalu, pengguna melakukan 1,6 juta pesanan dengan nilai rata-rata 277 euro. Jumlah pesanan ini sepuluh persen lebih banyak dibandingkan tahun 2015. Troli belanja meningkat sebesar enam persen pada periode ini. Di Eropa, pesanan jauh lebih tinggi dibandingkan di Amerika Latin, yakni sebesar 335 euro per pembelian (2015: 323 euro), yang menjelaskan perbedaan tersebut dengan rata-rata global. Toko online telah menghasilkan keuntungan di Amerika Selatan sejak akhir tahun lalu.
Kuat dengan merek sendiri
Merek perusahaan sendiri memberikan kontribusi yang signifikan terhadap situasi ekonomi. Pengecer online menawarkan 100.000 produk dari 500 pemasok. 76 persennya berasal dari merek pihak ketiga dan private label. 24 persen adalah merek sendiri. Namun: Home24 menghasilkan total 56 persen pendapatan penjualannya pada tahun 2017.
Pendapatan penjualan meningkat sebesar 4,3 persen dari 233,7 juta euro (2015) menjadi 243,8 juta euro (2017). Sesuai prospektus, defisit perseroan turun dari 84,3 juta euro (2015) menjadi 49,2 juta euro (2017).
Home24 mengharapkan menghasilkan keuntungan di tingkat grup mulai tahun 2020 – berdasarkan EBITDA yang disesuaikan. Jumlah tersebut kemudian akan meningkat sebesar 5 juta euro setiap tahun, menurut prospektus. Perusahaan furnitur tersebut ingin menginvestasikan 80 hingga 90 juta euro dari hasil IPO untuk pemasaran. 30 hingga 40 juta euro harus mengalir ke aset tetap – terutama di gudang. 17 hingga 19 juta euro telah dialokasikan untuk perluasan area bisnis baru.
Untuk mencapai titik impas, perusahaan ingin mengaktifkan pembayaran cicilan di beberapa pasar Eropa mulai akhir tahun 2018, menggunakan sistem TI yang lebih baik untuk mendekatkan pelanggan dengan perusahaan, meninggalkan sistem manajemen barang sebelumnya dan beralih ke SAP, serta membuka pusat logistik baru. di Halle. Pengiriman dan pengembalian gratis kemungkinan akan terus membebani hasil bisnis pengecer online tersebut. Namun hal itu tidak disebutkan dalam prospektus bursa.
Ketiga anggota dewan Marc Appelhoff, Christoph Cordes dan Johannes Schaback dapat menerima kompensasi terkait kinerja hingga 50.000 euro per tahun.
Home24 didirikan pada Juni 2009 oleh Philipp Kreibohm dan Felix Jahn sebagai toko furnitur online. Perusahaan mampu tumbuh dengan modal ventura sekitar 150 juta euro.
Peringkat pengecer online tersebut ditandai dengan gejolak yang parah. Pada tahun 2016, perusahaan ini bernilai 981 juta euro dihargai. Beberapa saat kemudian, nilainya turun lebih dari setengahnya dan hanya 420 juta euro.
IPO Home24 adalah yang ketiga dari kerajaan Rocket Internet – setelah layanan pengiriman makanan Delivero Hero (Juni 2017) dan pengecer perlengkapan makan HelloFresh (November 2017). Selain itu, perusahaan e-commerce Rocket, Jumia, juga berencana untuk go public, menurut laporan media.